Abu, a híres bagdadi tolvaj és az igazságtalanul börtönbe vetett herceg megszöknek a fogságból. Elképesztő kalandok és csodák övezte útjuk célja, hogy megleckéztessék a gonosz varázslót Jaffar-t. A film korát meghazudtoló technikával kelti életre a palackba zárt szellemet, a mindent látó szem megszerzését, a repülő lovat, a repülő szőnyeget és még számos csodát. Azon kevés filmek egyike, amely felnőttnek és gyereknek egyaránt élvezetes, meggyőző erővel jeleníti meg az Ezeregyéjszaka varázslatos világát.